DoorDash пропонує 17 мільярдів доларів за придбання Instacart в угоді, яка може консолідувати ринок доставки продуктів у США та за їх межами. Компанії заявляють, що об’єднання поєднає глобальний масштаб і логістичну експертизу DoorDash із спеціалізованими технологіями Instacart та давніми зв’язками з роздрібними мережами. За їхніми словами, це допоможе протистояти конкурентам на кшталт Amazon.
Водночас експерти попереджають, що менша кількість гравців на ринку доставки може підвищити ціни для споживачів і залишити магазинам менше партнерів для переговорів. Ресурс Oliver Wyman наводить слова Рендалла Сарджента, партнера, який спеціалізується на продуктовому роздрібі: «Вони конкурували за частку гаманця споживачів. Як загальний економічний принцип, менше конкуренції та більша консолідація, як правило, гірше для споживачів».
Угоду планують завершити наприкінці 2027 року або на початку 2028-го, за умови схвалення акціонерами Instacart і державними регуляторами. Назва та застосунок Instacart залишаться без змін. Instacart, заснований у 2012 році, спеціалізується на доставці продуктів і товарів з магазинів «біля дому» в США та Канаді. За словами DoorDash, близько 600 тисяч кур’єрів Instacart, які є незалежними підрядниками, зможуть і надалі виконувати замовлення.
Споживачі, які зараз платять по 9,99 долара на місяць за окремі членства DashPass і Instacart+, що дають безкоштовну доставку більшості замовлень та інші переваги, зможуть платити один збір замість двох. Клієнти Instacart також матимуть доступ до ще 50 тисяч магазинів, представлених на платформі DoorDash. Магазини зможуть обирати будь-яку з двох платформ доставки.
Співзасновник і генеральний директор DoorDash Тоні Су заявив, що угода може допомогти місцевим продуктовим магазинам конкурувати з великими гравцями. За даними дослідницької компанії Numerator, Walmart є найбільшим продуктовим ритейлером США з часткою 21 відсоток витрат, далі йдуть Costco і Amazon, кожен із часткою 8 відсотків. «За останнє десятиліття, а то й два, ми бачимо, що найбільші компанії дедалі більше забирають собі пиріг. Чому так? Тому що вони агресивно інвестували в можливості на кшталт сучасного технологічного стеку, швидкої доставки і нових моделей виконання замовлень», — сказав Су під час телефонної конференції з інвесторами в четвер. За його словами, саме це поєднання має дати кожному ритейлеру «справедливий шанс» конкурувати в сучасних умовах.
Угода також допоможе DoorDash і Instacart протистояти конкурентам, зокрема Walmart, який розширює доставку ресторанної їжі. Цього літа Walmart уклав партнерство з Subway, своїм найбільшим орендарем ресторанів у магазинах, і відтоді розширив пропозицію до окремих точок Dunkin’ і Papa Johns. Компанія заявила, що тепер має 2400 ресторанних точок на своїй платформі доставки.
DoorDash, заснований у Сан-Франциско у 2013 році, починав як служба доставки ресторанної їжі, але розширився на корм для домашніх тварин, електроніку та багато інших товарів. Компанія працює у 40 країнах і минулого року виконала понад 3 мільярди замовлень через мережу з 9 мільйонів незалежних кур’єрів. Для порівняння, Instacart минулого року виконав 338 мільйонів замовлень. Ринкова капіталізація DoorDash становить 73 мільярди доларів.
DoorDash почав доставляти продукти у 2020 році на тлі сплеску попиту в пандемію. Спершу продуктові мережі були обережними. Kroger уклав партнерство з компанією у 2022 році, але спочатку дозволив доставляти лише квіти, суші та готові страви з обмеженої кількості магазинів. Співпраця розширилася минулої осені, і тепер DoorDash пропонує повний асортимент усіх 2700 магазинів Kroger у США на своєму онлайн-маркетплейсі. Минулого місяця DoorDash додав до свого сервісу доставку від Costco.
Зростання DoorDash у продуктовому сегменті вдарило по Instacart. П’ять років тому Instacart займав 26 відсотків витрат на платформах доставки в США, але ця частка впала до 18 відсотків, за даними дослідницької компанії Consumer Edge. За той самий період частка DoorDash зросла з 44 до 59 відсотків. Частка Uber Eats залишилася майже незмінною — трохи нижче 20 відсотків.
Сарджент каже, що об’єднана компанія потенційно може залучити більше рекламних доходів від продуктових брендів. Зараз Instacart може показувати лише те, що споживачі кладуть у кошик, тоді як об’єднана компанія могла б бачити й, наприклад, замовлення на обід навиніс. «Продуктові компанії хочуть розподіляти рекламні бюджети та ефективно охоплювати клієнтів. Чим більше ви можете запропонувати їм аудиторію, яку добре знаєте, тим сильнішим стає новий гравець», — сказав він.
Водночас угода неминуче потрапить під увагу антимонопольних регуляторів у США та інших країнах, особливо тепер, коли споживачі стурбовані зростанням цін на продукти. Етан Літвін, антимонопольний юрист і партнер нью-йоркської фірми Shinder Cantor Lerner, зазначає, що може виникнути проблема, якщо DoorDash контролюватиме технології Instacart, адже багато магазинів використовують їх для онлайн-вітрин. «DoorDash міг би відрізати конкурентів, переважити їх у таргетуванні та логістиці або в режимі реального часу стежити за цінами й знижками суперників, що могло б сприяти координації цінової політики», — сказав Літвін. За його словами, сторони, ймовірно, назвуть це ефективністю, але перевага, достатньо велика для створення монополії, довго не буде зорієнтованою на споживача.
Апурва Мехта, засновник Instacart, який пішов з компанії після її первинного публічного розміщення акцій у 2023 році, заявив у четвер, що він і Су роками обговорювали ідею об’єднання Instacart і DoorDash. «Ми постійно поверталися до цього, адже промислова логіка завжди була очевидною. Клієнти мають 21 прийом їжі на тиждень…», — сказав він, як повідомляє видання, без подальших деталей.